前言

現代企業管理中，企業財務管理非常重要，只有全面控制好企業財務運行，才能把握企業發展方向，使企業能夠在激烈的市場競爭中保持不敗。企業財務分析是一個系統的過程，通過對企業財務報表所反映出來的基本信息，結合市場運行綜合情況，對企業財務情況進行評估、分析，并對企業未來可能出現的問題，進行有效的趨勢預測，保證企業財務運行科學合理。通過科學的財務分析，使企業管理層能對企業整體財務情況進行把握，進一步挖掘企業經營潛力、提高經濟效益，進而做出有利企業發展的決策決定。

一、財務分析基本結構

財務分析需要有信息渠道，這樣，才能形成科學結果，確保決策更加合理。財務報表是重要的依據，全面圍繞企業各種財務報表進行分析，通過對各報表各個項目的對比，得出企業財務運行的基本情況，有效掌握企業財務過程是否科學合理。

進行分析時，要全面了解報表數據，形成不同角度的對比，特別是需要對資產負債表的資產、負債結構和本期金額等進行對比，還要結合企業發展情況，對增資減資或股權結構變化等進行分析，因為任何一種變化，都會對企業財務產生影響，企業所有者權益變化，則會體現到利潤表上，通過收入、成本、費用情況的對比，可以看到本期與上期的基本狀況，同時，為了更加全面的說明問題，還需要對近段時期的情況進行分析，得出各類指標，最終對企業盈利能力、營運能力和償債能力等進行多角度、多維度、全方位的分析，企業財務運行不僅僅是企業自身的問題，更與宏觀經濟有直接聯系，所以說，企業財務分析需要結合宏觀經濟、市場變化做對比分析，形成報告后提出整改意見，為企業領導決策提供良好保障。

二、財務分析基本要點

1. 分析方法。

財務分析較為復雜，一般有四種方法。一是比較分析法。這是最主要的分析方法，主要是把財務各種關系進行對比，使數量、頻率等更加清晰，找到各存量間的差異性，通過關系轉變、數量差異，進行多角度的對比，同時，還要把本次與上次財務發生情況進行對比，市場企業間對比，比較分析法能夠更加清晰的把握現狀與未來。

二是趨勢分析法。趨勢分析是否科學有效，會影響到決策決定，要對若干天、各個月或年度同一數據做系統的排列，通過分析找到趨勢，這樣，就能夠得到企業業績成長或萎縮的成因，有效做好預測。

三是比率分析法。重點是圍繞同期數據進行分析，全面對企業當前的情況進行分析，把握企業經營狀況。通過比率分析，有效把握企業當前的盈利能力、營運能力和償債能力是否符合市場發展規律。

四是因素分析法。通過對各種影響因素的列表，重點把握哪一種因素是主要導向，利用連環替代法和差額計算法進行因素分析。

2. 分析工具。

分析是為領導者提供決策依據的，所以說，分析需要掌握適合的工具，這樣，所提供的分析報告才能讓領導者一目了然，通過把握財務分析結論及原因，更好地做出正確的決策，保證企業良好發展。列表、圖形和文字是最為主要的工具，能夠直觀的說明問題，列表能夠直接看到變化，對各種情況全面把握。圖形是對表格的解釋，通過圓環、點陣、餅圖、折線等形式，把表格表達的更加清楚，為了更加說明問題，可以輔以數據透視表、文字注釋的內容，這樣數據就更加直接體現財務情況。文字說明需要對表格、圖形說明不了的問題進行補充。

3. 分析操作。

分析是否科學合理，需要把握各種數據情況，要對數據做好全面的比較分析，則需要對數據做全面的解構。要對數據進行驗證，知道各種數據是如何得到的，只有保證數據精確，才能形成有效的分析。

成本總額是單位成本×產量得到的，需要通過對不同側面的變化進行分析，則要掌握上期情況，對比后找到成本差異性，并對原因及增減情況做出結論，這樣，通過分析就得到了成本總額變化情況。通過數據對比，形成有效的趨勢分析，從中得出市場的發展規律。比率分析需要對各月情況進行計算，得出每月毛利率，這樣就能夠全面對企業情況進行評價，得出企業盈利趨勢。

4. 分析要求。

分析需要保證科學，日常除了收集企業財務資料外，還需要對市場情況進行了解，全面把握好市場趨勢，結合企業內部的戰略、架構、管理、營銷等變化情況，進行全面的分析。

另外，還需要多與各部門進行溝通協調，掌握好部門情況，通過對部門情況的認定，再與數據進行對比，就能夠得出正確的結論，分析時，需要實事求是，不能瞎編亂造，要對分析報告留存底稿與資料，以備查找。財務分析報告需要情況明晰、表達清楚、簡單明了，能用圖形的不用表格，能用表格的不用文字，避免報告過于冗長、模糊，誤導領導者決策。

三、資產負債表分析

1. 結構性分析。

資產結構分析主要是對企業發生的各種資產情況進行分析，資產占總資產比重情況影響企業資產收益和流動。資產與企業收益是有直接關聯的，產品收入直接形成企業收益，這是重要的資產。貨幣資產對企業一定時期收益不會發生影響。

2. 資產質量分析。

資產質量重點圍繞應收項目壞賬問題和部分資產減值問題進行分析，應收包括票據、賬款和其他等，企業經營過程中，很可能會出現壞賬，所以說，應收項目要以低于賬面價值回收。計提壞賬需要和存貨、固定資產、投資、無形資產等進行分析。

3. 資產效率分析。

資產效率反映企業的財務情況，效率高低由企業各項資產周轉速度衡量，相關財務指標包括應收賬款周轉率、存貨周轉率等。企業資金周轉得越好，速度越快，則表明企業運行情況越好，資產運用越有成效。

4. 資產償債能力分析。

資產償債能力需要對資產負債率、流動比率、速凍比率等做分析，如果企業償債能力不夠，則表明企業資金周圍出現了問題，不能及時還清到期債務，超出控制范圍，則表明企業面臨破產風險。

四、利潤表分析要點

1. 銷售收入分析。

銷售收入主要滿足企業發展需要，通過對企業產品銷售收入的分析，把握企業經營情況，一般情況下，企業產品單一時，使用單位售價和銷量的方式進行分析。目前來看，企業多是銷售產品，需要形成相加內容，這樣才能反映企業的整體情況。有效分析出趨勢、季節，合理劃分好產品不同銷售渠道、不同地區、不同時間段的情況。

2. 成本分析。

企業成本多少關系到企業收益，對企業經營影響較大，要用差異分析法進行分析，把握成本情況，要對企業實際發生的成本，與上期實際成本做差異分析，通過成因分析，找到差異產生原因，對癥下藥降低運行成本，保證企業效益。

3. 費用分析。

對企業管理費、銷售費等進行分析，把握好資金結構、來源、成本，全面把握好各項變動指標，使企業費用利用更加合理。五、總結財務分析反映企業財務情況，通過分析，提高企業盈利能力，防范經營風險，更好地推動企業健康發展。

財務數據分析師CFDA（China Financial Data Analyst）

由中國商業會計學會頒發，通過全國統一考試的學員將同時獲得商業數據分析證書，該證書是由人社監制，省級職業技能鑒定指導中心簽章頒發《人力資源和社會保障部專項職業能力證書》。

通過CFDA課程的學習，企事業單位的財務人員和管理人員能夠通過科學的指標體系和分析方法，結合企業財務數據，構建數據模型，對公司整體經營狀況進行評估，向管理層和業務部門提供財務建議和決策支持，從而優化資源配置和提升企業核心競爭力。